Учебник+ Настройки 🔍
Предыдущая страница Следующая страница
АвторизацияАвторизация

9.2. Векселя к получению
Проходит апробацию

Векселя к получению являются еще одним видом дебиторской задолженности. Если векселем оформляется оплата проданных товаров, то такой вексель представляет собой торговую дебиторскую задолженность. Ниже речь идет о краткосрочных векселях.

Необходимо понимать значение ряда терминов, связанных с векселями1.

  1. Дата окончания векселя (maturity date) – день, в который вексель должен быть оплачен. Эта дата либо обозначена на векселе, либо ее можно определить, исходя из информации, указанной на векселе.
  2. Срок векселя (duration of a note) – продолжительность действия векселя в днях. Данная величина имеет принципиальное значение, поскольку на ее основе рассчитывается сумма процентов, уплачиваемая по векселю. Общее правило состоит в следующем: дата выписки векселя не включается в расчет, а дате погашения – включается. Например, если вексель выдан 10 июля и должен быть погашен 10 августа, то срок векселя составляет 31 день (31 июля-10 июля=21 день+10 дней августа).
  3. Проценты и ставка процента (interest and interest rate). Проценты – это стоимость займа денег или “вознаграждение” за предоставление кредита. Ставка процента, указываемая на векселе, обычно, представляет собой годовую ставку процента. Расчет суммы процентов, уплачиваемых по векселю, представляет собой следующее:

\(I = NV \times IR \times Т\)

\(I\) - сумма процентов;
\(NV\) - номинальная величина (сумма займа // principal);
\(IR\) – ставка процента;
\(Т\) – время, указывается как дробь, в числителе которой – срок векселя, а в знаменателе – количество дней года; для простоты расчетов обычно берется не 365, а 360 дней; срок может указываться и в месяцах (например, 3/12)

Вексель, номинальной стоимостью 1000 долларов выдан на срок 60 дней, ставка процента – 12%. Величина процентов, уплачиваемая по данному векселю, составляет: 1000 х 0,12 х 60/360 = 20 долларов.

  1. Сумма погашения векселя (maturity value) – величина, выплачиваемая при погашении векселя, которая равна сумме номинальной величины векселя и процентов

\(MV = NV + I\)

\(MV\) - сумма погашения векселя
\(I\) - сумма процентов;
\(NV\) - номинальная величина

В нашем примере сумма погашения векселя составляет 1020 долларов (1000+20)

  1. Дисконт (discount) – величина изымаемых заранее процентов. Дисконтировать вексель – означает “изъять” проценты заранее. Данный подход применим, когда речь идет о дисконтных векселях (рассмотренные ранее термины относятся к процентным векселям), когда в обмен на вексель, в котором указана сумма погашения, являющаяся его номинальной величиной, векселедатель получает меньшую сумму, то есть проценты “изымаются” заранее.

Данный подход применим также при дисконтировании процентных векселей в банках (банки покупают процентные векселя, или дают под них деньги в кредит). Компания, имеющая процентный вексель от покупателя, может не ждать даты его погашения, а дисконтировать вексель в банке раньше, получив, соответственно, деньги раньше. Очевидно, что банк потребует часть процентов по векселю в форме дисконта, и ставка дисконта будет выше процентной ставки по веселю.

Величина дисконта рассчитывается следующим образом:

\(D = MV \times DR \times Т\)

\(MV\) - сумма погашения векселя
\(D\) – дисконт;
\(DR\) - ставка дисконтирования
\(Т\) – время, оставшееся до даты погашения векселя; указывается как дробь, в числителе которой – срок векселя, а в знаменателе – количество дней года; для простоты расчетов обычно берется не 365, а 360 дней; срок может указываться и в месяцах (например, остался один месяц до даты погашения: 1/12)

Вексель, номинальной стоимостью 1000 долларов под 12% годовых, выданный на срок 60 дней, дисконтируется банком по ставке 14%, когда до срока его погашения остается 20 дней. Величина дисконта составляет: (1000 + 1000 х 0,12 х 60/360) х 0,14 х 20/360 = 7,93 долларов.

  1. Сумма, получаемая в результате дисконтирования (proceed from discounting) – это сумма, которую получает держатель векселя или заемщик, при дисконтировании векселя. Она равна разнице между суммой, выплачиваемой на дату погашения векселя и дисконтом.

\(PD = MV – D\)

\(РD\) – сумма, получаемая в результате дисконтирования
\(MV\) - сумма погашения векселя
\(D\) – дисконт

В нашем примере она составляет: 1020 – 7,93 = 1012,07.

Существует несколько характерных операций с торговыми векселями, порядок учета которых представлен ниже (речь идет о процентных векселях). Операции проиллюстрированы цифрами, взятыми из примеров выше.

  1. Продажа товаров на сумму 1000 долларов на условиях п/30. 
    Счета к получению             1000
           Продажи                     1000
  2. Оплата товаров по истечении 30 дней обычным процентным векселем, номиналом 1000 долларов под 12% годовых на срок 60 дней. 
    Векселя к получению           1000
          Счета к получению            1000
  3. Получение денег по векселю. 
    Денежные средства             1020
          Векселя к получению          1000
          Доход в виде процентов       20
          (Interest Income)

Однако, векселедержатель может не ждать наступления даты погашения векселя. А дисконтировать его в банке.

  1. Дисконтирование векселя в банке под 14%, когда остается 20 дней до даты погашения векселя. 
    Денежные средства                   1012,07
          Векселя к получению           1000
          Доход в виде процентов             12,07

Если бы сумма, получаемая в результате дисконтирования, была бы меньше номинала, то на разницу дебетовался бы счет “Расходы на проценты” (Interest Expense).

Может случиться ситуация, когда отчетная дата попадает между датами получения и погашения векселя. В этом случае должны быть начислены проценты за период между датой получения векселя и отчетной датой (подробнее см. корректирующие проводки – начисление доходов).

  1. Отчетная дата попадает между датами получения и погашения векселя. Когда остается 15 дней до даты погашения векселя. На отчетную дату делается корректирующая проводка на сумму процентов за период с даты получения векселя: 1000 х 0,12 х 45/360 = 15 долларов. 
    Проценты к получению           15
           Доход в виде процентов        15.

В балансе векселя к получению отражаются аналогично счетам к получению, то есть для них может быть создан резерв по сомнительным векселям.

Рассмотренные выше вопросы учета векселей относятся к краткосрочным векселям. При учете долгосрочных векселей возникает проблема расчета их приведенной (дисконтированной) стоимости и амортизации дисконта или премии. В целом, порядок аналогичен учету финансовых инвестиций, относимых в группу учитываемых по амортизируемой себестоимости, что подробнее рассмотрено в следующей главе.

  1. Подробнее см. Needles B.E., Anderson H.R., Caldwell J.C. Principles of Accounting. – Houghton Mifflin Company, 1987, Chapter 9↩︎